스톡 옵션 발행 서비스

주식 옵션을 발행하는 기업가를위한 10 가지 팁 2009 년 11 월 11 일 Scott Edward Walker, 뉴욕시 소재 VC 인 Fred Wilson은 Valuation and Option Pool이라는 제목의 흥미로운 포스트를 썼습니다. 벤처 캐피탈의 사전 자금 평가에 옵션 풀을 포함시켰다. 그러한 게시물에 대한 코멘트와 관련 게시물에 대한 Google 검색을 기반으로 스톡 옵션과 관련하여 웹에 많은 잘못된 정보가 있음이 나에게 발생했다. 따라서이 포스트의 목적은 스톡 옵션 발행과 관련된 특정 문제를 명확히하고 ii 벤처와 관련하여 스톡 옵션 발행을 고려중인 기업가에게 10 가지 팁을 제공하는 것입니다 .1 발행 옵션 ASAP 주식 옵션은 주요 직원에게 미래의 시점에서 보통 주식을 살 권리를 부여함으로써 회사의 가치가 상승 할 수있는 기회를 부여합니다. 즉, e 행사 나 행사 가격은 일반적으로 부여 시점의 공정한 시장 가치와 동일합니다. 따라서 벤처는 통합되어야하며 적용 가능한 범위 내에서 가능한 한 빨리 주요 직원에게 스톡 옵션을 발행해야합니다. 분명히, 마일스톤 예를 들어 프로토 타입의 생성, 고객의 획득, 수익 등 회사 설립 이후에 회사가 만났을 때 회사의 가치가 증가 할 것이므로 옵션 주식의 기본 주식 가치도 높아질 것입니다. 옵션을 거의받지 않는 창업자에게 보통주를 발행하는 경우, 주요 종업원에게 스톡 옵션을 발행하는 것은 가능하면 회사의 가치가 가능한 한 낮아야합니다 .2 적용 가능한 연방 및 주 증권법 (Securities Laws) 벤처 창업에 관한 내 포스트에서 논의 된 바와 같이, 증권 거래위원회 (Securities and Exchange Commis)에 등록하지 않은 회사는 증권을 매매 할 수 없습니다 해당 주위원회에 자격을 갖춘 자로 등록되어 있거나 ii. 1933 년 증권법의 섹션 3b에 따라 채택 된 등록 규칙 701의 적용 면제가있는 경우, 약관에 따라 만들어진 증권의 판매 및 제공에 대한 면제가 제공됩니다 특정 보상 조건을 충족하는 경우 보상과 관련된 보상 보험 또는 서면 계약 약정 대부분의 주에서는 2007 년 7 월 9 일자로 발효 된 1968 년 캘리포니아 법인 증권법 25102 조에 의거 한 규정을 개정 한 캘리포니아 주를 포함하여 유사한 면제 조항을 가지고 있습니다 규칙 701을 준수하기 위해 약간의 자의식이 들릴지 모르지만 기업이 유가 증권을 발행하기 전에 경험있는 변호사의 자문을 구하는 것이 필수적입니다. 해당 증권법을 준수하지 않는 스톡 옵션이 발생할 수 있습니다 보안 주체에 대한 취소권을 포함한 심각한 불리한 결과 집행 유예, 징벌 적 구제, 벌금 및 벌금, 형사 처벌 가능성이있다 .3 합리적인 가득 조건 설정 기업가는 회사에 남아있는 직원들에게 인센티브를 부여하기 위해 직원에게 발행 된 스톡 옵션과 관련하여 합리적인 가득 일정을 수립해야한다 사업을 성장시키는 데 도움이되는 가장 일반적인 일정은 매년 25 년 동안 옵션 25의 균등 비율을 4 년간 적용합니다. 1 년의 절벽, 즉 12 개월 후에 25 개의 옵션이 확정되고 매달, 분기별로 또는 매년 월별로 확정 될 수 있습니다 회사를 떠나기로 결정한 직원이 다음 트렌치에 탑승하지 못하도록하는 것이 바람직합니다. 고위 간부에게는 일반적으로 제어를 변경하는 것과 같은 단일 트리거 가속화와 같은 이벤트를 트리거하는 부분적인 가속이 있습니다 또는 원인이없는 종결 또는보다 일반적으로 두 가지 발작 사건 즉, 이중 방아쇠 아셀 그 후 12 개월 이내에 아무런 이유없이 종결되는 통제의 변경과 같은 비례 배분 .4 모든 서류가 반드시 주문되었는지 확인 3 가지 서류는 스톡 옵션이나 스톡 옵션 플랜의 발급과 관련하여 일반적으로 초안을 작성해야합니다. 부여 할 옵션의 조건 및 조건을 포함하는 관리 문서 ii 부여 된 개별 옵션, 가득 스케줄 및 기타 종업원 별 정보를 명시하는 회사와 각 피고들에 의해 실행될 스톡 옵션 계약이며 일반적으로 행사로 첨부 된 운동 약정 및 회사 및 각 피선 정인이 실시하는 주식 매입 선택권 부여 통지 (해당 통지는 필수 사항은 아니지만, 보조금의 중요한 조건에 대한 간략한 요약) 추가적으로 이사회 회사의 이사회와 주주는 스톡 옵션 계획의 채택을 승인해야하며 이사회 또는위원회는 또한 아래 6 항에서 논의 된 바와 같이 기본 주식의 공정한 시장 결정을 포함하여 옵션의 각 개별 승인을 승인합니다. 주요 직원에게 합리적인 비율 할당 스톡 옵션의 각각의 수 (즉, 회사는 일반적으로 회사의 무대에 달려 있습니다. 포스트 시리즈 A 라운드 회사는 일반적으로 다음과 같은 범위의 스톡 옵션을 할당합니다. 괄호 안의 숫자는 2008 년 설문 조사의 결과를 기반으로 고용 당시 부여 된 평균 주식입니다 CompStudy i 발행 CEO 5 ~ 10 평균 5 40 ii COO 2 ~ 4 avg 2 58 iii CTO 2 ~ 4 avg 1 19 iv CFO 1 ~ 2 avg 1 01 v 엔지니어링 책임자 5 ~ 1 5 avg of 1 32와 vi Director 4 to 1 available 아래 7 단락에서 언급했듯이, 기업은 실질적인 희석을 피하기 위해 최상의 인재를 유치하고 유지하면서 가능한 한 작게 옵션 풀을 유지하려고 노력해야합니다 .6 Mak e 행사 가격이 내국세의 FMV인지 확인하십시오. 회사는 내국세 법 제 409A 절에 따라 보상으로 부여 된 스톡 옵션의 행사 가격이 공정한 시장 가격보다 크거나 같아야 함을 보장해야합니다 그랜트는 연기금으로 간주되며, 수취인은 상당한 세금 부과 결과를 낳을 것이며 회사는 세금 원천 징수 책임을지게 될 것입니다. 회사는 독립적 인 평가를 통해 방어 가능한 FMV를 수립 할 수 있습니다. 회사는 비 유동적 인 신생 기업으로 다른 지식이있는 사람이 회사 직원을 포함하여 유사한 평가를 수행하는 데 필요한 지식이나 경험이 있거나 직원 교육을받은 사람의 가치 평가에 의존합니다 .7 옵션 풀을 가능한 한 작게 만들기 실질적인 희석화 많은 기업가들이 놀랍게 많은 것을 배웠으므로 벤처 캐피탈리스트는 특이한 방법론을 강요합니다 선금 평가의 결정에 따라 회사의 주당 가격을 계산하기위한 것. 즉, 회사의 총 가치는 현재 희석 된 주식수를 포함하는 것으로 간주되는 완전 희석 주식수로 나눕니다. 종업원 옵션 풀에 하나뿐 아니라 향후 발행을 위해 투자자가 요구하는 풀의 규모 또는 설립이 증가한 것으로 가정합니다. 일반적으로 투자자는 보통 돈의 약 15-20 채를 필요로합니다 회사의 자본화 따라서 창업자는이 방법론으로 상당히 희석되고 Venture Hacks의 우수한 게시물에서 논의 된 바와 같이 그 주변의 유일한 방법은 옵션 풀을 최대한 작게 유지하면서 가능한 한 최상의 옵션을 끌어 들이고 유지하는 것입니다 재능 투자자와 협상 할 때, 기업가는 그러므로 예를 들어, 회사가 가능한 한 작은 규모의 고용 계획을 준비하고 제시해야합니다. 이미 CEO가 자리 잡고 있지만, 옵션 풀은 사후 자본화의 10 분의 1 가까이로 합리적으로 축소 될 수 있습니다 .8 인센티브 스톡 옵션은 직원에게만 발행 될 수 있습니다. 스톡 옵션은 두 가지 유형이 있습니다. 비 자격 부여 스톡 옵션 NSO ii 인센티브 스톡 옵션 ISOs NSOs와 ISOs의 주요 차이점은 그들이 세금을 부과하는 방식과 관련이 있습니다. NSOs의 보유자는 기본 주식이 즉시 판매되고 ISO 소유자가 인식하지 못하는 것에 상관없이 경상 이익을 인식합니다 옵션의 행사에 따라 대체 최소 세액이 부과 될 수 있으며 옵션 행사 후 취득한 주식이 행사 일 이후 1 년 동안 보유되는 경우 자본 이득 처리를 부여받습니다 기타 규정 된 조건이 충족되면 옵션 부여 일의 2 년 기념일 전에 판매되지 않습니다. ISO는 NS보다 덜 일반적입니다 임원에게만 발행 할 수 있습니다. NSO는 직원, 이사, 컨설턴트 및 고문에게 발행 될 수 있습니다 .9 옵션을 보유한 종업원을 종결 할 때 조심하십시오. 선의 및 공정 거래의 묵시적 계약 위반에 대한 청구를 포함하여 종업원이 사유없이 종결되는 경우 종업원은 주식 매매 선택권을 주장 할 수 있습니다. 따라서 스톡 옵션을 보유하는 종업원을 해고 할 때 특히주의해야합니다. 그러한 종결은 가득 된 날짜 가까이에 발생합니다. 실제로 종업원의 주식 매수 선택권 계약서에 특정 이유에 관계없이 종결시 종업원에게 종량 산정이 부여되지 않는 특정 언어를 포함시키는 것이 현명합니다. ii 종업원은 특정 가득 기간 종료일 이전에 언제든지 종결 될 수 있으며, 이 경우 종결되지 않은 옵션에 대한 모든 권리를 상실합니다 분명히 각 종량제 국가별로 분석해야하지만 합법적이고 차별없는 이유로 종결되어야한다 .10 옵션 대신 제한된 주식 발행 고려 초기 단계 기업의 경우 제한된 핵심 직원에 대한 주식은 제한된 주식이 제 409A 항의 적용을받지 않는 3 가지 주된 이유 때문에 스톡 옵션에 대한 좋은 대안이 될 수 있습니다. II 제한된 주식은 직원들이 실제로 생각하고 행동하는 동기를 부여하는 것보다 틀림없이 더 좋습니다 회사의 보통주 주식은 가득되기 때문에 팀의 이익을보다 잘 조정할 수 있으며, iii 종업원은 자본 이득 처리를받을 수 있으며 보유 기간은 종업원이 선거를 제출할 경우 부여 일에 시작됩니다 위 8 항에 명시된 바와 같이, 옵션 소유자는 IS가 발행 된 경우에만 양도 소득세 대우를받을 수 있습니다 특정 규정 된 조건을 충족하는 경우 제한된 주식의 단점은 83b 선거 또는 가득 조건에 따라 선거가 제출되지 않은 경우 직원은 해당 선거의 공정 시장 가치와 동일한 소득을 가진 것으로 간주됩니다. 주식 따라서 높은 가치가있는 주식의 경우 직원은 상당한 소득을 가질 수 있으며 해당 세금을 납부 할 현금이 없을 수 있습니다 주식의 현재 가치가 너무 낮아 즉각적인 세금 영향이 명목상이 아니면 제한된 주식 발행이 매력적이지 않습니다 예를 들어 회사 설립 직후. 신주 인수권을 고려하여. 하워드 와그너 편집자. 서비스 및 대출 거래 성과와 관련하여 직원에게 발행 된 보상 스톡 옵션에 대한 조세 정산은 오래 지속됩니다. 다른 상업 거래에서 발행 된 스톡 옵션의 최근 세금 법원 소송 구글 Inc와 아메리카 온라인 Inc AOL은 통찰력 int 2002 년 5 월, AOL은 Google AOL에게 유료 및 무료 검색 서비스의 독점 공급 업체가되도록 계약을 체결했습니다. 계약에 따라 Google은 AOL에게 Google S 시리즈의 주식을 구입할 권리에 대한 영장을 발급했습니다 AOL이 Google을 검색 공급자로 선정하도록 유도하는 우선주 발행 당시, Google은 비상장 기업이었습니다. 2004 년 5 월 AOL은 2004 년 8 월 Google의 IPO시 21 억 6 천만 달러의 비용으로 영장을 발부했습니다. D 우선주가 Google 보통주로 전환됨 그 해 후반 AOL은 2 억 5 천 5 백만주의 보통주를 195 백만 달러에 판매했습니다. 2005 년 동안 AOL은 나머지 5 백만주를 9 억 4 천만 달러에 판매했습니다. Google은 서비스 실적과 관련하여 영장을 발급했다고 유지했습니다 따라서 AOL에 의해 SEC 83 조가 거래를 규율하는 입장을 취했다. Google은 또한 영장의 공정한 시장 가치 FMV가 보조금 기일에 즉시 확인할 수 없다고 주장했다 Regs Sec 1 83-7 Sec 83 대처법에 따라 Google은 AOL의 행사 가격을 초과하는 주식 FMV의 초과를 나타내는 2 억 3,800 만 달러의 공제 금액으로 AOL이 2004 년에 2 억 3,800 만 달러의 세금 공제를 신청했습니다. AOL은 Google이 서비스에 대한 보상보다는 Google을 서비스 제공 업체로 선택하도록 AOL을 유도하기 위해 영장을 제공하는 입장을 취했다. 이 처리에서 AOL은 영장을 수령하면 3700 만 달러의 소득을 인정해야했습니다. AOL은 AOL과 Google의 감사에서 영장의 처리를 제기했으나, AOL은 AOL과 Google의 감사에서 영장의 처리를 제기했으며, 각각의 경우에서 반대 입장을 취함 각 납세자는 IRS의 결함 통지에 대한 세금 법원에 청원서를 제출했습니다 Google, Inc No 014061-13 청원서 제출 6 21 13 Time Warner Inc No 009927-13 청원서 제출 5 6 13 서비스 수행과 관련하여 AOL에 영장을 발급했는지 여부를 결정하는 것이 무엇보다 중요합니다. 세금 규칙이 서비스 이행과 관련하여 발급되었는지 여부에 따라 영장 발부 조항이 다르기 때문입니다. 서비스 이행과 관련하여 발행 된 영장류. Sec 83 a는 서비스 이행과 관련하여 부동산이 양도되면 수혜자가 부동산에 대해 지불 한 금액을 초과하는 재산의 FMV가 일반적으로 부동산이 양도가 가능하거나 실질적인 몰수 위험에 처하지 않는 첫 해 과세 연도에 서비스 제공자는 다음을 포함하는 과세 연도에 서비스 제공자가 실현 한 소득 금액과 동일한 공제를받을 수있는 발행인을 명시합니다 서비스 제공자가 소득을 실현 한 연말. 의회 제 1 83-7 조는 스톡 옵션의 과세에 대한 일반적인 규칙을 규정하고있다. 서비스 수행과 관련하여 고소 당해 규정은 부여 일에 즉시 확인할 수있는 FMV가있는 경우에만 주식 매입 선택권 부여에 적용된다는 규정을 규정하고있다. 옵션에 부여 일자에 즉시 확인할 수있는 FMV가없는 경우 부여 83 장은 서비스 제공자가 수입을 인정한다는 것을 규정하고 옵션의 발행자는 옵션이 행사되거나 처분 될 때 옵션 FMV가 그 시간 전에 쉽게 확인 가능할지라도 공제가 허용된다. 옵션 1이 부여 된 시점의 가치를 가졌음을 인정하지만 그 가치는 일반적으로 기존 시장에서 적극적으로 거래되지 않는 한 쉽게 확인할 수 없습니다. 옵션이 기존 시장에서 적극적으로 거래되지 않으면 옵션은 다음 조건이 모두 존재하지 않는 한 즉시 확정 될 수있는 FMV가있는 것으로 간주되지 않습니다. 선택권자는 양도 할 수 있습니다. 옵션은 즉시 행사 가능합니다 옵션의 FMV에 중대한 영향을 미치는 제한이나 조건을 조건으로하지 않습니다. 옵션 특권의 FMV는 해당 옵션의 가치 또는 가치를 고려하여 쉽게 확인할 수 있습니다. 옵션의 대상이되는 자산의 확정 될 수있는 가치의 확률 및 옵션의 행사가 가능한 기간의 길이를 확인할 수 있습니다. 이 규정에 따라, Regulation Sec. 1 83-7의 요구 사항을 충족시킴으로써 쉽게 확정 될 수있는 가치를 가진 것으로 간주되지 않는 한, 서비스 이행은 일반적으로 83 조에 의거 부여 시점에 과세되지 않습니다. b. 영장에 즉시 확인할 수있는 FMV가없는 경우 부여 일 현재, 워런트의 FMV가 이전에 쉽게 확인 될지라도, 워런트가 행사 될 때까지는 과세 이벤트 및 해당 공제가 연기됩니다 그 시간 부여 시점에 쉽게 확인 가능한 가치가없는 서비스 수행과 관련하여 발행 된 영장에 대해서는 서비스 제공자가 소득을 인정하고 발급자는 운동시에 Sec 162에 의거 해 허용 된 경우 해당 공제를받습니다 인정 된 소득 금액은 서비스 제공자가 해당 재산에 대해 지불 한 금액보다 영장 발급시받은 재산의 FMV 초과액입니다. 서비스 수행과 관련하여. 83 조를 신청할 때, 영장은 서비스 수행과 관련하여 발행 된 서비스 또는 서비스의 이행 기간에 대한 정의가 83 항에 존재하지는 않지만, Regs Sec 1 83-3 f가 제공합니다. 성과를 인식하여 직원 또는 독립 계약자 또는 수혜자에게 이전 된 속성 서비스의 이행 또는 서비스 수행을 자제하는 것은 서비스의 의미와 관련하여 서비스 수행과 관련하여 이전 된 것으로 간주됩니다 n 83 그러나 공개 또는 사적 제공에 따라 종업원과 동일한 조건으로 주식을 매입 할 수있는 다른 사람들의 존재는 그러한 상황에서 종업원에게 종업원이 성과를 인정하지 않음을 나타낼 수있다 재산의 이전은 과거, 현재 또는 미래의 서비스와 관련하여 83 항의 적용을받습니다. 법원은 Bagley 85 TC 663 1985 및 Kowalski 434 US 77 1977 년, 재산이 서비스 수행과 관련하여 양도되었는지 여부는 거래를 둘러싼 사실에 근거한 것이라고 Bank of America 680 F 2d 142 Ct Cl 1982에서 법원은 서비스의 수행이 우세한 특징이 아니라고 주장했다 거래의 부수적 인 취급을 받아야 함 ■ 진정한 동기 Bank of America는 법원이 판결 한 수락 및 확인 수수료를 받았다. ined는 외국 은행의 신용에 대한 자체 신용을 대체하기위한 것이며 따라서이자와 유사하며 제공되는 서비스가 아닌 것으로 간주된다. 수년 동안이 선례는 § 83의 신청이 의문시 된 비슷한 경우에도 적용되었다. 일반적으로 법원은 재산이 FMV로 이전되는 경우에도 식별 가능한 고용주 - 직원 관계가있는 경우 서비스 이행과 관련하여 양도 된 재산에 대해 83 조가 적용됨을 발견했습니다. Alves 734 F 2d 478 9th Cir 1984 In Centel Communications Co 92 TC 612 1989 년 법원은 주주의 개인 담보 보증과 관련하여 주식 워런트의 양도가 83 항의 대상이 아니라는 사실을 발견했다. 법원은 주주로서의 능력에있어 추가적인 재정적 위험의 가정이 우세한 특징이라고 주장했다 결과적으로 Sec 83은 거래에 적용되지 않았습니다. Technical Advice Memorandum 9737001에서 IRS는 TV 프로그램 제작자가 방송 사업자가 자신들의 프로그래밍에 케이블 채널을 바치도록 보장하기 위해 케이블 사업자에게 발행 한 주식 및 옵션은 서비스 수행과 관련하여 발행되지 않았다고 분석했다. 분석에서 IRS는 서비스의 성과가 거래의 주된 특징이며, 따라서 83 절은 적용되지 않았다. 양도자는 양도 된 재산이 서비스의 수행과 관련되어 있는지 그리고 그 서비스의 수행이 주된 특징인지 결정하기 위해 거래의 성격을 조사해야한다. 그 거래는 서비스와 서비스의 이행 조건에 대한 정의가 83 항에 존재하지 않기 때문에 법원은 그 정의가 사실의 문제라고 결정했기 때문입니다. 서비스의 성과와 관련하여 발행 된 사안은 없습니다. 서비스의 수행은 Sec 83과 Re의 쉽게 확인할 수있는 평가 요구 사항을 따른다. gs 제 1 항 83-7 제 83 항이 적용되지 않는다고 판단되는 경우, 영장은 보조 일에 수혜자에게 과세됩니다 Regs Sec 1 1001-1 a는 부분적으로 전환으로 인해 발생한 손익 재산의 현금으로 또는 재산의 종류 나 범위가 다른 부동산에 대한 재산의 교환은 소득으로 취급되거나 손실로 간주됩니다. 재산의 공정한 시장 가치는 사실의 문제이지만 희귀하고 특별한 경우에만 부동산에 공정한 시장 가치가 없다고 판단되는 경우이 규정에 따르면 납세자가 Regs Sec 1 83-7에 의해 부과 된 추가 요구 사항이 적용되지 않기 때문에 영장에 확실한 FMV가 없다고 성공적으로 주장 할 수는 없습니다. 영장 Kimberlin, 128 TC 163 2007 년 법원은 신중한 평가 기법의 응용이 학기 도래 한 날에 영장의 FMV를 설정하기에 충분하다고 판결했다 기존 대출이나 고용주 - 고용인 관계 이외의 영장권 발행과 관련된 사실을 분석하는 것은 소득 및 공제의시기, 금액 및 특성이 발급이 서비스 수행과 관련되어 있는지 여부에 따라 달라 지므로 중요합니다 거래에 대한 적절한 모호한 조치를 제거하기 위해 이러한 거래를 시작하는 납세자는 모든 당사자가 서비스 수행과 관련하여 영장이 발급되는지 여부를 확인하는 서면 동의서를 작성해야합니다. 영장 발급은 서비스 수행과 관련이 없으므로 공식 평가를 받아 합의에 포함해야합니다. AOL 및 Google 사례는 조세 법원의 판결 방법을 여전히 보여 주지만 납세자에게 납세자에 대한 더 깊은 통찰력을 제공합니다. 상업 거래에서 스톡 옵션의 발행에 관한 83 조의 적용. 와그너는 이들 항목에 대한 추가 정보는 502-420-4567 또는 Mr. Wagner에게 문의하십시오. 달리 명시하지 않는 한, 공헌자는 Crowe Horwath LLP의 회원이거나 관련된 것입니다. 회사에 서비스를 제공하기위한 교환. Paul Battista, Esq. 신생 기업 및 설립 된 기업이 제공하는 서비스와 교환하여 직원 또는 독립 계약자에게 주식을 제공하는 것이 일반적입니다. 양식 (1 인센티브 스톡 옵션 포함) ISO 2 비정규 스톡 옵션 NSOs 또는 3 가지 제한 재고 각 양식에는 다른 세금 결과가 수반됩니다. 인센티브 스톡 옵션. ISO는 내부 수익 코드 코드에 따라 자격이 부여 된 계획에서 회사가 부여하는 옵션입니다 섹션 422 섹션 422 요구 사항을 충족하는 옵션은 수령자 세금 부담에 즉각적인 세금 부담없이 발행되고 행사 될 수 있습니다 수취인이 주식을 판매 할 때 발생합니다. 이 강령은 수령인에게 옵션 부여 후 최소 2 년 동안, 그리고 행사 후 적어도 1 년 동안 주식을 보유 할 것을 요구합니다. 주식을 판매 할 때 수령자는 수령 한 금액 - 마이너스 장기적인 자본 이득으로서의 행사 가격 수령인은 일반적으로 ISO 계획을 통해 부여 된 옵션이 더 유리하다는 것을 발견하지만 서비스와 교환하여 주식을 제공하는 다른 계획과 비교하여 회사가 설립 및 유지하는 것이 일반적으로 더 부담이됩니다. ISO 계획의 자격 요건은 다음을 포함한다 : 발행 될 주식의 수, 보조금을받을 자격이있는 종업원 또는 종업원의 등급을 명시하고 회사 주주의 승인을받은 세부 계획에 따라 부여되어야한다 계획이 채택 된 날짜 이전 또는 이후 12 개월 이내에 b 그러한 PL의 채택 또는 승인 후 10 년 이내에 부여되어야합니다 a. 부여 일로부터 10 년 이내에 만 행사할 수있는 부여 일 현재 주식 선택권의 행사 가격은 주식의 공정한 시장 가격보다 낮지 않아야하며, 수령인이 10 명 이상의 회사를 소유하고있는 경우, 그러한 상황에서의 추가 요구 사항은 옵션의 행사 가격이 최소한 공정한 시장 가치의 110이어야하며, 양도가 불가능해야한다는 것입니다. f 수령인이 선택권 부여 일로부터 옵션 행사 3 개월 전까지 회사는 1 인당 연간 10 만 명을 초과하지 않아야하며, 다른 법령 및보고 요건을 충족시켜야합니다. 무기 스톡 옵션 . 비영리 스톡 옵션이라고도하는 비영리 스톡 옵션은 ISO의 요구 사항을 충족하지 않는 옵션입니다. 이러한 옵션은 계획에 따라 발급 될 필요가 없습니다. 또한 계획을 사용하는 경우 ISO 규정을 준수 할 필요가 없습니다 계획 당국이 부여한 시점에 쉽게 확인할 수있는 공정 시장 가격이있는 경우 해당 옵션은 부여 시점에 수령자에게 과세됩니다. 옵션에 부여 된 즉시 쉽게 확인할 수있는 공정 시장 가격이없는 경우 옵션을 행사할 때 수령자에게 세금이 부과되고 옵션이 행사 될 때 명시된 옵션 가격과 주식 가격의 차이에 대해 세금이 납부됩니다. 어느 경우 든 적용되는 세율은 적용 가능한 경상 소득세입니다 현재 1 년 이상 보유하고있는 주식에 적용 가능한 낮은 장기 자본 이득 세율보다 10에서 35에 이르는 비율 Treasury Regulation 1 83-7 b1에 따라 옵션 th 시장에서 적극적으로 거래되는 시장은 쉽게 확인할 수있는 공정한 시장 가치를 가진 것으로 간주됩니다. 기존 시장에서 적극적으로 거래되지 않는 옵션은 그러한 위치를 입증하기가 어렵 기 때문에 쉽게 확인할 수있는 공정한 시장 가치를 지니지 않습니다 납세자가 다음 요건을 준수하는 경우 지원할 수 있습니다. 1 옵션을 자유롭게 양도 할 수 있어야합니다. 2 옵션을 즉시 행사할 수 있어야합니다. 3 옵션이나 주식 모두 공정 시장에 중요한 영향을 미치는 제한을받을 수 없습니다 옵션의 가치 및 4 다음의 요소가 충족된다. 옵션의 대상 주식 가치가 확정된다 ii 해당 주식의 확실한 가치가 발생할 확률이 증가하거나 감소하는 경우 iii 옵션이 행사 될 수있는 기간 재무부 규정 1 83-7 b 2 및 b 3을 결정할 수 있습니다. 일반적으로 ISO 또는 NSO와 같은 옵션 명시된 기간 내에 사전에 결정된 가격으로 회사 주식을 구매할 권리를 나타내며 그 주식을 매입 할 의무는 없습니다. 스톡 옵션의 대안은 실제로 서비스 공급자에게 발행되는 주식 인 제한된 주식의 발행이지만, 특정 제한에 따라 발행 기업은 그러한 주식 양도에 대한 제한을 결정하는 넓은 범위를가집니다. 좀 더 일반적인 제한에는 성과 기준 기준 또는 가득 조건이 포함됩니다. 이러한 기준은 명시된 기업의 경제적 목표를 초과하거나 종업원이 특정 기간 동안 종업원으로 남아 있어야한다는 요구 사항 제한된 주식의 맥락에서 가득은 주식이 더 이상 수령인에게서 회사에 의해 매입 대상이되지 않는 시간을 의미한다. 조세 목적 상, 주식 서비스의 수행과 교환하여 즉 제한을받지 않고 수신 된 경우, 수취인 주식의 가치와 수령인이 그러한 주식에 대해 지불 한 금액의 차이에 대해 즉시 과세됩니다. 이러한 상황에서 수령인은 현재 10에서 35까지의 범위에 속하는 일반 소득 세율로 세금을 납부해야합니다. 주식이 실질적인 위임의 위험이있는 경우, 세금 목적 상 수령자는 제한된 주식을 수령합니다. 그러한 경우, 주식에 대한이자가 실질적인 위험을 부담하지 않을 경우 세금이 부과됩니다. 또는 주식에 영향을 미치는 실질적인 위 험 위험으로부터 면제받을 수 있음. 최초 과세 연도에 해당 주식에 대한 공정한 시가가 해당 금액을 초과하는 경우 수령자에게 과세됩니다. 이 과세 대상은 적용 가능한 보통 세율은 현재 10에서 35까지입니다. 어느 상황에서든 종업원은 정규 소득 세율로 즉시 세금을 납부 할 것을 기대할 수 있습니다 상황 또는 후일 상황의 후속 날짜받는 사람은 제한된 재고를받을 때 가능한 세금 트랩을 알고 있어야합니다. 받는 사람이 세금 트랩을 인식하더라도 처리 방법은 문제가됩니다. 감소 및 직원에게 부여되기 전에 해당 주식이 몰수 당할 지 여부는 쉽게 예측할 수 없습니다. 예를 들어 회사가 공정한 시장 가치를 지닌 주식 10 만주를 포함하는 직원에게 보상을 제공하는 경우를 고려하십시오 1 2008 년 주당부 (단, 직원이 어떤 이유로 회사의 고용에 5 년 동안 계속 돌입하지 못할 경우 주식이 완전 몰수 될 수 있음)이 주식은 제한된 주식 발행으로 간주됩니다. 2008 년에 부여 된 날짜에 100,000 명이었고, 해당 주식은 몰수의 실질적인 위험을 부담하기 때문에 2008 년에 10 만 달러의 세금을 납부하지 않습니다. 직원이 5 년의 요건을 충족하고 주식 가치가 1,000,000으로 상승한 경우 직원은 매우 행복합니다. 즉 4 월 15 일까지 또는 주식이 더 이상 몰수의 실질적인 위험에 노출되지 않기 때문에 그 해의 경상 소득에 1,000,000이 포함될 것이라는 통지를받습니다. 세금은 납세자의 주식 매각 여부에 따라 달라질 수 있습니다. 제한된 주식 문제 2008 년 주식이 종업원 소득에 포함 되었다면, 10 만명의 보통 세율로 즉시 소득세를 납부 할 책임이 있었을 것입니다. 추가 납세 의무가 발생하지 않을 것입니다. 미래의 어떤 날짜에 주식 처분 더 나아가 해당 날짜가 발행일로부터 1 년이 넘으면 장기 자본 이득으로 과세되어 현저히 낮은 세금 의무를 부담하게됩니다 그러나 현행 환율로 평상시 소득 세율로 면세를 면제 받는다. 그러나 법 제 83 조는이 상황을 다루기 위해 고안된 것이다. 제한된 주식, 즉 몰수의 위험이 큰 주식을받는 납세자는 납세자는 주식 수령시 위의 예에서 100,000을받은 주식의 현재 가치 초과분을 상기 한 2008 년에받은 일반 세율로 과세되는 경우 주가에 대해 지불 한 금액보다 더 많이보고 할 수 있습니다 예 83B 선거가 유효하기 위해서는 일정 요건을 충족해야하며, 그 중 선거는 주식 양도 후 30 일 이내에 선거가 이루어져야한다는 것만은 아니며, 재무부 규정 1 83-2 f에 따라 국세청 직원이 근본적인 거래와 관련하여 사실의 실수를 한 경우에만 선거의 취소에 동의하며 그러한 요청은 mista가 발행 된 날짜로부터 60 일 이내에 이루어져야합니다 사실은 처음으로 알려지게되었습니다 일반적으로 선거를하거나 세금을 내지 못하거나 세금이 부과되지 않거나 유사한 종류의 실수를하지 않겠다는 오인 신념에 대한 실수는 일반적으로 해지의 근거를 제공하지 않습니다 선거의 상기와 같이 주식이 더 이상 몰수의 위험에 처하지 않는 시점까지 주식 가치가 증가 할 것인지 또는 감소 할 것인지 그리고 종업원에게 부여되기 전에 그 주식이 몰수 될 것인지 여부는 섹션 83b 선거에 더 많은 도박을하도록 위 예제의 주식이 5 년까지 주당 10 달러로 하락할 경우 직원은 낮은 금액이 아닌 발행 된 100,000에 대해 소득세 및 연방 및 주 고용세 원천 징수 주식이 가득 될 때 5 년 만기 10,000 명 직원이 5 년 동안 직원을 남겨 둘 것과 같은 요구 사항을 이행 할 것이라는 보장도 없다. 조끼 및 종업원은 자신이받지 못한 주식에 대해 세금을 납부했습니다. 실제적인 문제로서 ISO, NSO 및 제한된 재고의 세금 결과는 종종 가장 효율적인 세금 계획을 적용하기에는 너무 늦을 때까지 수령인이 간과하는 경우가 있습니다. 인수에는 협상 및 고용 계약 완결과 관련된 단기간 및 수령인이 처리 초기 단계에서 세무사와상의 할 필요성을 인식하지 못함으로써 심각한 부정적인 재정적 결과가 발생할 수 있습니다. 법적 면책 정보 여기에 포함 된 정보는 일반적으로 본질적으로 정보 목적으로 만 사용되며 몇 가지 법적 원칙에 대한 개요를 제공합니다. 제공된 정보가 최신의 정보이거나 정확하지는 않습니다. 이 정보에 포함 된 정보는 해당 정보가 아니며, 법률 자문 특정 법적 결정을 내리는 데 의존해서는 안되지만, 귀하의 변호사와 상담하십시오. 특정 상황이 전송을 수신하거나이 전송에서 정보를 읽는 것은 변호사 - 고객 관계를 설정하지 않습니다. 서면으로 서명 된 보유자 계약이 대표로 필요합니다.